中国金融经过六十年的摸索，尤其是近三十年的快速发展，支撑了中国经济总量成为世界第二。但一流的经济体需要一流的金融，中国金融仍存在一系列问题和困难，如挤占实体经济部分资源和利润、货币效率低下、内部结构失衡、总体流动性差等，自循环模式已难以为继。目前，以金融脱媒、利率市场化、金融多元化等为导向的市场化改革已悄然提速。

    首先，金融对实体经济支撑不足且挤占了部分资源和利润。几乎所有论述中国金融的报告和文章都会提到中国所谓的“两多两难”，即资金多但投资难、企业多但融资难。最显著的表现，一是小微企业金融服务不足。工信部数据显示，2011年仅有15%左右的中小企业从银行争取到贷款。二是农村金融基础薄弱，对城镇化改革支撑不足。上述问题的原因除了中国金融系统运行效率不高之外，就是金融强有力地挤占了实体经济本来应该分享到的一些资源，尤其是货币资源。有数据表明，2012年上半年，16家上市银行的利润总额占到全国近2500家上市公司利润总和的50%还多。可以说，中国金融机构挤占实体机构的资源与利润的现象已经到了不可容忍、必须调整的阶段。与此同时，中国金融系统还过分地强调自身的价值、收益和安全。作为国民经济大系统中的一个子系统，应该支撑国民经济大系统的利益最大化，而不是追求自身利益和安全最大化。中国金融体系自重、自大、自循环的现象也已经到了无法持续的状态。

    其次，金融体系总体的货币效率低下致社会财富冲水。有数据显示，2011年末，中国的GDP是7.41万亿美元，M2是13.43万亿美元;而美国当年GDP是15万亿美元，M2是9.7万亿美元。就单位货币创造的GDP而言，中国是0.55，美国是1.55，笼统地说，美国的货币效率是我们的3倍左右。再换个角度看，1990年中国的货币总量是1.53万亿人民币，2011年89.56万亿，21年增长近60倍，而美国同期货币量只增加了不到2倍，中国同期M2增长速度为美国的20倍。与此形成鲜明对比的是，中国1990年GDP1.86万亿元(0.38万亿美元)，21年增长了20倍;美国1990年GDP为5.8万亿美元，20年增长近3倍，但货币效率1.6与现在基本相同。